Trading Point belastet oder kreditiert Kundenkonten für alle nach 22:00 GMT aufrecht gehaltenen Positionen mit Überschlagszinsen bei wettbewerbsfähigen Überschlagszinssätzen.
Überschlag erklärt
Im Forex-Markt müssen alle Spot-Handel innerhalb von zwei Geschäftstagen beglichen werden. Die Begleichung beinhaltet die Lieferung von Währungen. Jedoch findet im Margen-Handel keine physische Auslieferung statt. Daher müssen alle offenen Positionen jeden Tag am Ende des Tages (um 22:00 GMT festgelegt) geschlossen werden und am nächsten Handelstag erneut eröffnet werden. Dies schiebt die Begleichung um einen weiteren Handelstag heraus.
Diese Strategie, Überschlag genannt, wird durch eine Swap-Vereinbarung erzeugt und kommt mit Kosten oder einem Gewinn für den Händler. In der Praxis schließt und öffnet Trading Point offene Positionen nicht. Anstatt dessen belastet oder kreditiert es Handelskonten wenn diese Positionen über Nacht offen halten abhängig der vorherrschenden Zinssätze. (LIBOR/LIBID mit einem Aufschlag)
Wie der Überschlag berechnet wird
Jeder Devisenhandel beinhaltet das Leihen einer Währung zum Kaufen einer anderen und Zinsen werden auf die geliehene Währung gezahlt und in der gekauften verdient. Nehmen wir an, dass die Zinssätze in Japan und den USA 0.25 % p.a. und 2.5 % p.a betragen. Wenn Sie eine Kauf-Position von 1 Lot in USDJPY bei 118.50 offen haben, dann verdienen Sie 2.5 % pro Jahr von Ihren USD und zahlen 0.25 % pro Jahr auf Ihre geliehenen JPY.
Daraus folgt, dass wenn Sie Ihre Position offen lassen, Sie 6,16 USD pro Tag gewinnen [100.000* (2,5%-0,25%)/365]. Dieser Betrag wird Ihrem Konto gutgeschrieben. Dies entspricht 0,73 Pips am Tag [118,50* (2,5%-0,25%)/365]. Ebenso verlieren Sie 6,16 USD am Tag wenn Sie eine Short-Position in USDJPY haben. Überschlagszinsen können daher einen zusätzlichen Strom an Einkommen oder Verlust zu einem Kunden bringen.
Wann wird der Überschlag verbucht?
22:00 GMT wird als Anfang und Ende des Forex Handelstags angesehen. Von allen Positionen die um Punkt 22:00 offen sind wird angenommen, dass diese über Nacht gehalten werden und sie werden vom Überschlag betroffen. Eine Position, die um 22:01 geöffnet wird ist nicht vom Überschlag betroffen bis zum nächsten Tag während eine Position, die um 21:59 geöffnet wird um 22:00 GMT vom Überschlag betroffen ist. Eine Gutschrift oder Lastschrift für jede Position, die um 22:00 geöffnet ist erscheint innerhalb von einer Stunde auf Ihrem Konto und wird direkt auf das Kapital Ihres Kontos angewandt.
Wochenenden
An Wochenenden, wenn die Märkte an Samstagen und Sonntagen geschlossen sind, gibt es keinen Überschlag, aber die Banken berechnen immer noch Zinsen auf jede Position, die über das Wochenende offen gehalten wird. Um mit dieser Vorgehensweise im Forex-Markt umzugehen, wenden wir 3 Tage Überschlag am Mittwoch an.
